|
|
فصلنامه مدلسازی ریسک و مهندسی مالی، جلد ۱، شماره ۲، صفحات ۱۶۶-۱۸۴
|
|
|
| عنوان فارسی |
تشخیص الگوهای تحلیل تکنیکال با استفاده از رگرسیون کرنل |
|
| چکیده فارسی مقاله |
در سال‌های 1960-1970 پژوهش‌های بسیاری در مورد فرضیه بازار کارا انجام شد و پس از آن بسیاری از پژوهشگران این فرضیه را به چالش کشیدند. یکی از ابزارها برای رد فرضیه کارا، الگوهای تحلیل تکنیکال هستند. در این پژوهش از الگوهای سر و شانه، کف و سقف، الگوی پرچم مستطیلی صعودی و نزولی، پرچم مثلثی صعودی و نزولی، مستطیل صعودی و نزولی، دوقلوی سقف و کف و سه قلوی سقف و کف استفاده شده است. با استفاده از رگرسیون کرنل که یکی از روش‌های هموارسازی برای کاستن خطاهای مشاهده شده است، قیمت‌های سهم هموار و اکسترمم‌ها، با استفاده از پنجره غلتان مبتنی بر رگرسیون کرنل و الگوها، متناسب با الگوریتم‌های کمی هر الگو شناسایی شدند. بر این اساس شرکت‌های ایران‌خودرو، بانک ملت و سرمایه‌گذاری صنعت نفت، از ابتدای سال 1390 تا انتهای خرداد 1395 بررسی شدند. یافته‌های پژوهش نشان می‌دهند الگوها دارای اطلاعات مفید هستند. به عبارت دیگر در نمونه‌های مورد بررسی، توان غلبه بر استراتژی خرید و نگهداری و با استفاده از آزمون دوجمله‌ای توانایی غلبه بر کارایی بازار در سطح ضعیف وجود دارد. |
|
| کلیدواژه‌های فارسی مقاله |
الگوهای تحلیل تکنیکال، رگرسیون کرنل، کارایی بازار، |
|
| عنوان انگلیسی |
A Kernel Regression Method for Technical Pattern Recognition |
|
| چکیده انگلیسی مقاله |
During 1960-1970, several studies were done base on efficient market hypothesis but the researchers sought to challenge this hypothesis. One of the tools that use to reject this hypothesis is Technical analysis. Technical analysis is intuitive and visual approach based on past information. One of the tools of Technical analysis is patterns that are geometric shapes. In this paper, we propose a systematic and automatic approach to technical pattern recognition using nonparametric kernel regression and we apply this method to bank mellat, iran khodro and oil industry investment stocks from March 2011 to May 2016. Finally we assess the ability to predict correct trends by using patterns. We find that patterns do provide incremental information and can overbear the weak form of efficient market. The patterns that we investigate on, are head & shoulder top and bottom, ascending & descending flag, bullish & bearish pennant, rectangle tops & bottoms, double tops & bottoms, triple top & bottoms patterns. |
|
| کلیدواژه‌های انگلیسی مقاله |
Technical Analysis, Kernel Regression, Efficient Market |
|
| نویسندگان مقاله |
محمد مهدی موسوی | mohammad mehdi
استادیار گروه اقتصاد، دانشگاه خاتم ، تهران، ایران
حمیدرضا پورابراهیم |
دانشجوی کارشناسی ارشد، مهندسی مالی، دانشگاه خاتم، تهران، ایران
|
|
| نشانی اینترنتی |
http://jferm.khatam.ac.ir/article_43783_6861f8b87d676da8e7405a5e9fa7a064.pdf |
| فایل مقاله |
اشکال در دسترسی به فایل - ./files/site1/rds_journals/2457/article-2457-366942.pdf |
| کد مقاله (doi) |
|
| زبان مقاله منتشر شده |
fa |
| موضوعات مقاله منتشر شده |
|
| نوع مقاله منتشر شده |
|
|
|
|
برگشت به:
صفحه اول پایگاه |
نسخه مرتبط |
نشریه مرتبط |
فهرست نشریات
|